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柴麒敏 | 我國(guó)“雙碳”戰(zhàn)略實(shí)施與氣候投融資的政策展望

來(lái)源:網(wǎng)絡(luò) 上傳:本站 時(shí)間:2023-03-13 閱讀:次

  2023年3月6日,國(guó)家氣候戰(zhàn)略中心戰(zhàn)略規(guī)劃部主任柴麒敏做客第二十一期“清華五道口綠色金融講座”。本期講座由清華大學(xué)五道口金融學(xué)院講席教授、清華大學(xué)國(guó)家金融研究院綠色金融研究中心(CGFR)主任鞠建東主持,線上舉辦、全網(wǎng)直播。柴麒敏圍繞“我國(guó)‘雙碳’戰(zhàn)略實(shí)施與氣候投融資的政策展望”主題,闡述了黨的二十大報(bào)告中有關(guān)“雙碳”論述的要義,綜述和展望了《巴黎協(xié)定》下全球碳中和進(jìn)程,深度解讀了我國(guó)“十四五”應(yīng)對(duì)氣候變化激勵(lì)約束政策及任務(wù)部署,分享了國(guó)內(nèi)外典型的低零碳產(chǎn)業(yè)金融發(fā)展的案例,重點(diǎn)介紹了重點(diǎn)領(lǐng)域行業(yè)、地方轉(zhuǎn)型和市場(chǎng)實(shí)踐,最后針對(duì)新形勢(shì)下如何更高質(zhì)量推動(dòng)氣候投融資工作提出了建議。在問(wèn)答環(huán)節(jié),柴麒敏耐心解答了場(chǎng)外觀眾提出的問(wèn)題。主要觀點(diǎn)如下:1. 實(shí)現(xiàn)《巴黎協(xié)定》下全球碳中和目標(biāo),需要重點(diǎn)關(guān)注長(zhǎng)期公共資金投入和碳要素市場(chǎng)建設(shè),特別是產(chǎn)業(yè)投資、能源市場(chǎng)、資本流動(dòng)和國(guó)際貿(mào)易等領(lǐng)域中新規(guī)則的制定、新共識(shí)的形成。2. 氣候變化新經(jīng)濟(jì)學(xué)越來(lái)越受到主流學(xué)界認(rèn)同,處理好減排和增長(zhǎng)的關(guān)系仍然是當(dāng)下最為重要的發(fā)展命題,碳定價(jià)正成為主要經(jīng)濟(jì)體實(shí)施的重要政策工具,已有大量的機(jī)構(gòu)投資者深度參與到國(guó)際碳金融市場(chǎng)之中,特別是社?;?、養(yǎng)老基金及國(guó)家主權(quán)基金等長(zhǎng)期資金持有者。3. 歐美、七國(guó)集團(tuán)等正在或即將采取的基于單邊措施的碳貿(mào)易壁壘和綠色技術(shù)“脫鉤”政策,如碳邊境調(diào)節(jié)機(jī)制、產(chǎn)品全生命周期碳足跡標(biāo)準(zhǔn)、綠色供應(yīng)鏈“碳嵌入”管理、機(jī)構(gòu)碳資信評(píng)級(jí)、敏感實(shí)體清單等,將對(duì)中國(guó)等發(fā)展中貿(mào)易大國(guó)產(chǎn)生較為深遠(yuǎn)影響。4. 公共資金不足以支持有力度的減緩和適應(yīng)氣候變化行動(dòng),還需要大量的社會(huì)資本進(jìn)入到氣候變化領(lǐng)域,當(dāng)前綠色金融是邊際增量,未來(lái)所有的金融活動(dòng)的底色都應(yīng)該是綠色低碳的,要在風(fēng)險(xiǎn)管理和資產(chǎn)定價(jià)中體現(xiàn)“碳要素”的稀缺性。#FormatImgID_0#圖為 柴麒敏講座開(kāi)始,柴麒敏首先提到氣候變化是工業(yè)革命以來(lái)由于人類(lèi)活動(dòng)大量排放溫室氣體導(dǎo)致的全球氣候系統(tǒng)的改變,事關(guān)能源、產(chǎn)業(yè)、經(jīng)濟(jì)、貿(mào)易、金融、科技等發(fā)展問(wèn)題。習(xí)近平總書(shū)記提出,應(yīng)對(duì)氣候變化《巴黎協(xié)定》代表了全球綠色低碳轉(zhuǎn)型的大方向,是保護(hù)地球家園需要采取的最低限度行動(dòng),各國(guó)必須邁出決定性步伐。從全球碳中和進(jìn)程來(lái)看,目前有133個(gè)國(guó)家以不同形式提出碳中和目標(biāo),覆蓋全球碳排放的83%、全球GDP的91%以及全球人口的80%,意味著《巴黎協(xié)定》正式進(jìn)入實(shí)施期。2020年9月,我國(guó)提出“雙碳”目標(biāo),即二氧化碳排放力爭(zhēng)于2030年前達(dá)到峰值,努力爭(zhēng)取2060年前實(shí)現(xiàn)碳中和。實(shí)現(xiàn)碳達(dá)峰、碳中和是一場(chǎng)廣泛而深刻的經(jīng)濟(jì)社會(huì)系統(tǒng)性變革,且與推動(dòng)經(jīng)濟(jì)社會(huì)綠色低碳發(fā)展和生態(tài)文明建設(shè)高度相關(guān),更是推動(dòng)人與自然和諧共生的中國(guó)式現(xiàn)代化新進(jìn)程中的主要目標(biāo)之一。目前,我國(guó)正在構(gòu)建“1+N”政策體系,其核心架構(gòu)主要包含兩個(gè)層次。第一個(gè)層次是綜合性政策,包括中共中央國(guó)務(wù)院以及國(guó)務(wù)院?jiǎn)为?dú)印發(fā)的碳達(dá)峰的實(shí)施方案。例如,2021年9月發(fā)布的《中共中央國(guó)務(wù)院關(guān)于完整準(zhǔn)確全面貫徹新發(fā)展理念做好碳達(dá)峰碳中和工作的意見(jiàn)》。第二個(gè)層次是重點(diǎn)領(lǐng)域或行業(yè)實(shí)施方案以及重要支撐保障措施。例如,《工業(yè)領(lǐng)域碳達(dá)峰實(shí)施方案》等高碳排產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域的碳達(dá)峰實(shí)施方案;以及《關(guān)于金融支持綠色低碳發(fā)展的指導(dǎo)意見(jiàn)》等涉及財(cái)政、金融、碳匯能力提升、科技創(chuàng)新等方面,具有產(chǎn)業(yè)賦能性的政策。隨后,柴麒敏提到,實(shí)施“雙碳”政策的主要原因有三:一是風(fēng)險(xiǎn)全球性,極端氣候事件影響對(duì)生產(chǎn)生活的影響日漸深重。據(jù)政府間氣候變化專(zhuān)門(mén)委員會(huì)(IPCC)第六次評(píng)估報(bào)告(AR6)統(tǒng)計(jì),過(guò)去50年中,有記錄的全球氣候?yàn)?zāi)難數(shù)量增加了5倍,經(jīng)濟(jì)損失增加了7倍。二是科學(xué)緊迫性,氣候變化已從代際可持續(xù)問(wèn)題轉(zhuǎn)變?yōu)楫?dāng)下危機(jī)??茖W(xué)評(píng)估認(rèn)為,人類(lèi)社會(huì)最高能承受的溫升閥值是2攝氏度,更優(yōu)的情景是將溫升控制在1.5攝氏度以下。但是目前全球剩余碳排放空間僅夠繼續(xù)排放10年至20年左右。如果不立即采取有效的政策和行動(dòng),將造成不可逆的全球生態(tài)危機(jī)和人類(lèi)無(wú)法承受的巨大經(jīng)濟(jì)損失。三是經(jīng)濟(jì)關(guān)聯(lián)性,氣候風(fēng)險(xiǎn)會(huì)影響到經(jīng)濟(jì)總供給和總需求,進(jìn)而影響經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。全球中央銀行逐漸意識(shí)到氣候變化是導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)和金融體系結(jié)構(gòu)性變化的重大因素之一,且具有“長(zhǎng)期性、結(jié)構(gòu)性、全局性”特征。加強(qiáng)金融領(lǐng)域的氣候風(fēng)險(xiǎn)分析是推動(dòng)構(gòu)建現(xiàn)代金融體系和宏觀政策有效框架的重要著力點(diǎn)之一。柴麒敏表示,當(dāng)前我們已經(jīng)進(jìn)入了全球氣候治理和國(guó)際合作的新時(shí)代。實(shí)現(xiàn)“雙碳”目標(biāo)是實(shí)現(xiàn)中國(guó)式現(xiàn)代化過(guò)程中不得不邁上的重要臺(tái)階。在此過(guò)程中,我們面臨著復(fù)雜的國(guó)際形勢(shì),從自身國(guó)家利益和戰(zhàn)略定位出發(fā),更好地推動(dòng)碳達(dá)峰、碳中和如期實(shí)現(xiàn)。2020年至2035年(第一階段),在全面建成小康社會(huì)的基礎(chǔ)上,再奮斗15年,基本實(shí)現(xiàn)社會(huì)主義現(xiàn)代化,生態(tài)環(huán)境根本好轉(zhuǎn),美麗中國(guó)目標(biāo)基本實(shí)現(xiàn)。2035年至2050年(第二階段),把我國(guó)建成富強(qiáng)、民主、文明、和諧、美麗的社會(huì)主義現(xiàn)代化強(qiáng)國(guó),生態(tài)文明得到全面提升。接下來(lái),柴麒敏表示,實(shí)現(xiàn)《巴黎協(xié)定》下全球碳中和目標(biāo),需要重點(diǎn)關(guān)注長(zhǎng)期公共資金投入和碳要素市場(chǎng)建設(shè),特別是產(chǎn)業(yè)投資、能源市場(chǎng)、資本流動(dòng)和國(guó)際貿(mào)易等領(lǐng)域中新規(guī)則的制定、新共識(shí)的形成。實(shí)施碳定價(jià)機(jī)制,通過(guò)碳稅和碳市場(chǎng)兩個(gè)政策工具,矯正碳排放所產(chǎn)生的負(fù)外部性。為更好發(fā)揮市場(chǎng)功能,我國(guó)在“十二五”期間開(kāi)始推動(dòng)碳市場(chǎng)試點(diǎn),2021年7月,我國(guó)正式啟動(dòng)了全國(guó)碳排放權(quán)交易市場(chǎng),首批納入2162家發(fā)電企業(yè),覆蓋二氧化碳排放約為45億噸。除電力行業(yè)外,目前還考慮納入鋼鐵、建材、石化、化工、有色金屬、民航等產(chǎn)業(yè),以此形成一個(gè)多行業(yè)碳排放總量控制和交易的市場(chǎng)機(jī)制。展望未來(lái),柴麒敏表示,為更好完善碳市場(chǎng)機(jī)制,還要大力發(fā)展碳金融,以碳定價(jià)為基礎(chǔ)有序推動(dòng)碳金融創(chuàng)新。放眼全球,柴麒敏指出,氣候變化新經(jīng)濟(jì)學(xué)越來(lái)越受到主流學(xué)界認(rèn)同,處理好減排和增長(zhǎng)的關(guān)系仍然是當(dāng)下最為重要的發(fā)展命題,碳定價(jià)正成為主要經(jīng)濟(jì)體實(shí)施的重要政策工具,已有大量的機(jī)構(gòu)投資者深度參與到國(guó)際碳金融市場(chǎng)之中,特別是社?;稹B(yǎng)老基金及國(guó)家主權(quán)基金等長(zhǎng)期資金持有者。目前大概有60多個(gè)國(guó)家實(shí)施了碳定價(jià)政策,截止2022年,全球已實(shí)施25個(gè)碳市場(chǎng),覆蓋17%的溫室氣體排放,并有22個(gè)碳市場(chǎng)正在建設(shè)或考慮中,主要分布在南美洲和東南亞,將近1/3的全球人口生活在碳市場(chǎng)活躍的地區(qū)。全球碳排放交易機(jī)制逐步形成強(qiáng)制配額市場(chǎng)(CCMs)和自愿抵消市場(chǎng)(VCMs),其中強(qiáng)制配額市場(chǎng)很大程度上由國(guó)家主導(dǎo),而自愿抵消市場(chǎng)更大程度上由市場(chǎng)主導(dǎo)。在國(guó)際碳金融市場(chǎng)上,貝萊德集團(tuán)、巴克萊銀行、花旗銀行等機(jī)構(gòu)投資者占比較高。以歐盟市場(chǎng)為例,大量金融機(jī)構(gòu)參與其中,既包括了世界銀行、政策性銀行,也包括了國(guó)家級(jí)的氣候基金、傳統(tǒng)的商業(yè)銀行、投資機(jī)構(gòu)、保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)、碳資產(chǎn)管理公司等。目前很多金融工具或產(chǎn)品創(chuàng)新現(xiàn)已在碳市場(chǎng)中投射。例如,一級(jí)市場(chǎng)中的項(xiàng)目開(kāi)發(fā)、碳信用的套利交易,二級(jí)市場(chǎng)中的衍生品開(kāi)發(fā)、資產(chǎn)證券化,股權(quán)直接投資,以及將碳作為資產(chǎn)進(jìn)行管理的新興業(yè)務(wù)正不斷地涌現(xiàn)出來(lái)。國(guó)際碳金融市場(chǎng)主要交易的品種是碳衍生品,其中碳期貨的市場(chǎng)份額約占全球的90%,現(xiàn)貨市場(chǎng)約占10%左右。在國(guó)內(nèi),碳交易目前只啟動(dòng)了現(xiàn)貨市場(chǎng),所以未來(lái)在碳衍生品交易開(kāi)發(fā)之后,碳市場(chǎng)還有較大的流動(dòng)性空間。柴麒敏進(jìn)一步表示,歐美、七國(guó)集團(tuán)等正在或即將采取的基于單邊措施的碳貿(mào)易壁壘和綠色技術(shù)“脫鉤”政策,如碳邊境調(diào)節(jié)機(jī)制、產(chǎn)品全生命周期碳足跡標(biāo)準(zhǔn)、綠色供應(yīng)鏈“碳嵌入”管理、機(jī)構(gòu)碳資信評(píng)級(jí)、敏感實(shí)體清單等,將對(duì)中國(guó)等發(fā)展中貿(mào)易大國(guó)產(chǎn)生較為深遠(yuǎn)影響。2023年2月,歐盟委員會(huì)、歐洲議會(huì)和歐盟理事會(huì)就碳邊境調(diào)節(jié)機(jī)制(CBAM)達(dá)成共識(shí),計(jì)劃于2023年10月正式實(shí)施,針對(duì)鋼鐵、水泥、鋁、化肥、電力和氫等產(chǎn)品征收碳關(guān)稅,且征收碳關(guān)稅的目錄將隨著碳市場(chǎng)免費(fèi)配額的需求增加而越來(lái)越多。2022年7月,七國(guó)集團(tuán)(G7)聲明要建立“氣候俱樂(lè)部”,即碳關(guān)稅同盟。美國(guó)提出“清潔競(jìng)爭(zhēng)法案”(CCA),并于8月通過(guò)《通脹削減法案》(IRA),其中涉及到大量限制中國(guó)等新興國(guó)家的新能源汽車(chē)、新能源產(chǎn)業(yè)發(fā)展的一系列規(guī)定。歐洲在技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)上也考慮增加關(guān)于碳產(chǎn)品、碳足跡的限額。2023年7月之前發(fā)布電動(dòng)汽車(chē)電池碳足跡計(jì)算方法,并設(shè)定再生材料使用最低比例。2024年7月起,只有建立碳足跡聲明的可充電工業(yè)和電動(dòng)汽車(chē)才能投放歐盟市場(chǎng)。2026年1月起,加貼碳足跡標(biāo)簽,歐盟將出臺(tái)法規(guī)限制電池產(chǎn)品碳足跡的限額。2027年開(kāi)始實(shí)施限值法規(guī),適用于所有進(jìn)入歐盟市場(chǎng)的電池。而中國(guó)作為新能源動(dòng)力電池的生產(chǎn)大國(guó),中國(guó)企業(yè)的產(chǎn)能已占據(jù)全球總產(chǎn)能的70%以上,這些法規(guī)的出臺(tái)將對(duì)我國(guó)相關(guān)產(chǎn)業(yè)產(chǎn)生一定的影響。此外,從投資缺口來(lái)看,柴麒敏指出,公共資金不足以支持有力度的減緩和適應(yīng)氣候變化行動(dòng),還需要大量的社會(huì)資本進(jìn)入到氣候變化領(lǐng)域,當(dāng)前綠色金融是邊際增量,未來(lái)所有的金融活動(dòng)的底色都應(yīng)該是綠色低碳的,要在風(fēng)險(xiǎn)管理和資產(chǎn)定價(jià)中體現(xiàn)“碳要素”的稀缺性。據(jù)預(yù)測(cè)結(jié)果顯示,實(shí)現(xiàn)2060年前碳中和愿景總資金需求規(guī)模將達(dá)約139萬(wàn)億元,占到當(dāng)年GDP的2.5%左右,長(zhǎng)期資金缺口年均在1.6萬(wàn)億元以上。根據(jù)信息通報(bào),國(guó)家財(cái)政用于支持減緩和適應(yīng)氣候變化的相關(guān)行動(dòng)資金規(guī)模約為4700億元,占財(cái)政預(yù)算比例約為2.5%。目前來(lái)看,公共資金能給予資金支持的占比在中國(guó)比其他國(guó)家稍高一點(diǎn)。為實(shí)現(xiàn)上述規(guī)模的資金投資,我國(guó)出臺(tái)了金融支持碳減排的專(zhuān)項(xiàng)政策,引導(dǎo)銀行等金融機(jī)構(gòu)為綠色低碳項(xiàng)目提供長(zhǎng)期限、低成本資金。2022年,我國(guó)通過(guò)“先貸后借”(本金60%、利率1.75%),發(fā)放再貸款超3000億元,支持商業(yè)銀行發(fā)放5100多億元;創(chuàng)設(shè)支持煤炭清潔高效利用專(zhuān)項(xiàng)再貸款,總規(guī)模3000億元,支持煤炭安全高效綠色智能開(kāi)采等7個(gè)領(lǐng)域。其中,碳減排支持工具延續(xù)實(shí)施至2024年末,支持煤炭清潔高效利用專(zhuān)項(xiàng)再貸款延續(xù)實(shí)施至2023年末。柴麒敏表示,接下來(lái),我國(guó)還會(huì)設(shè)立國(guó)家低碳轉(zhuǎn)型基金,鼓勵(lì)社會(huì)資本設(shè)立綠色低碳產(chǎn)業(yè)投資基金,推動(dòng)更多的資金供給。從對(duì)外投資來(lái)看,到2020年,亞投行的氣候相關(guān)融資已達(dá)到核準(zhǔn)融資總額的41%,到2023年7月,所有投資項(xiàng)目將實(shí)現(xiàn)與《巴黎協(xié)定》目標(biāo)完全一致;到2025年,實(shí)現(xiàn)氣候融資比重達(dá)到50%的目標(biāo);到2030年,累計(jì)氣候融資總額將達(dá)到500億美元。講座最后,柴麒敏針對(duì)在新形勢(shì)下如何更高質(zhì)量推動(dòng)氣候投融資工作提出四點(diǎn)建議:一是深入貫徹黨的二十大精神,講好美麗中國(guó)新發(fā)展故事。實(shí)施創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)的“雙碳”行動(dòng),搶占全球零碳產(chǎn)業(yè)和碳金融發(fā)展的“新賽道”。二是提升綠色公共服務(wù)水平,增加氣候資金的供給和創(chuàng)新。完善財(cái)政、稅收、產(chǎn)業(yè)、消費(fèi)和投融資政策,注重運(yùn)用市場(chǎng)機(jī)制、公共參與等創(chuàng)新手段。三是建設(shè)碳中和創(chuàng)新基地,加強(qiáng)零碳智能技術(shù)的產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)化。謀劃新型電力系統(tǒng)、零碳工廠和園區(qū)、零碳裝備制造、氫能冶金化工、碳資源化利用等項(xiàng)目。四是賦能經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展,增加綠色的投資、消費(fèi)和就業(yè)。提供產(chǎn)業(yè)和金融碳中和綜合解決方案,共同分享低碳轉(zhuǎn)型的綠色效益。更多精彩內(nèi)容 觀看講座回放審校:孫天印撰稿、編輯:楊粟裕/ 嘉賓簡(jiǎn)介 /柴麒敏,國(guó)家氣候戰(zhàn)略中心戰(zhàn)略規(guī)劃部主任,清華大學(xué)現(xiàn)代管理研究中心研究員,對(duì)外經(jīng)貿(mào)大學(xué)綠色金融與可持續(xù)發(fā)展研究中心副主任、客座教授,貴州理工學(xué)院客座教授,中國(guó)環(huán)境科學(xué)學(xué)會(huì)碳達(dá)峰碳中和專(zhuān)委會(huì)副主任委員兼秘書(shū)長(zhǎng),中國(guó)能源研究會(huì)能源系統(tǒng)工程專(zhuān)委會(huì)副秘書(shū)長(zhǎng),全球氣候戰(zhàn)略委員會(huì)委員,碳中和50人論壇特約研究員,斯坦福大學(xué)/太平洋西北國(guó)家實(shí)驗(yàn)室訪問(wèn)學(xué)者。作為政府代表團(tuán)成員長(zhǎng)期參與聯(lián)合國(guó)氣候變化談判,作為主要執(zhí)筆者參與了本世紀(jì)中葉長(zhǎng)期溫室氣體低排放發(fā)展戰(zhàn)略、中國(guó)國(guó)家自主貢獻(xiàn)、國(guó)家碳達(dá)峰碳中和目標(biāo)論證、應(yīng)對(duì)氣候變化專(zhuān)項(xiàng)規(guī)劃、國(guó)家控制溫室氣體排放工作方案、重點(diǎn)領(lǐng)域/地方/央企碳達(dá)峰方案等政策文件的撰寫(xiě),成果多次獲得國(guó)家發(fā)展改革委優(yōu)秀研究成果獎(jiǎng)、環(huán)境保護(hù)科學(xué)技術(shù)獎(jiǎng)、能源軟科學(xué)研究?jī)?yōu)秀成果獎(jiǎng)。